Are you worried about a taantuma would have have Ho on your portfolio?
mikään yritys tai toimiala ei ole täysin immuuni taantumille, mutta jotkut menestyvät mullistusten aikana paljon paremmin kuin toiset.
jos tulevan laman haamu pelottaa, unohda korkean volatiliteetin osakkeet, kuten penniosakkeet. Jopa kiinteät sininen siru varastot usein ottaa nosedive aikana taantumia.
sen sijaan ryhdy tarkastelemaan taantuman kestäviä-tai ainakin taantuman kestäviä – sijoituksia, jotka voivat pienentää riskiä salkussasi ja selvitä myrskystä entistä vahvempana.
syitä valita taantuman kestäviä sijoituksia
jotkut sijoittajat eivät yksinkertaisesti jaksa katsoa, kun heidän sijoitussalkkunsa sukeltavat 25 prosenttia. Jopa silloin, kun heillä on vuosikymmeniä ennen eläkkeelle jäämistä eikä heillä ole mitään pelättävää peräkkäisten tuottoriskien vuoksi, ajatus heidän salkkujensa menettämisestä jättää heidät valvomaan öisin. Jos se kuulostaa sinulta, mikään määrä tietoja pörssikorjauksista ei voi muuttaa temperamenttiasi. Sitä paitsi, mikään määrä suurempi tuotto voi maksaa menetettyjä tunteja nukkua.
niiden lisäksi, jotka eivät kestä laskusuhdannetta henkisesti, muut sijoittajat eivät kestä laskusuhdannetta taloudellisesti. Uusi eläkeläinen, joka on altis paluuriskille, voi joutua palaamaan töihin, jos hänen salkkunsa laskee 25 prosenttia.
siksi kaikkien sijoittajien on arvioitava omaa riskinsietokykyään. Se vaihtelee tavoitteiden, iän, talouden ja investoimalla luonne. Toki riskinsietokykyisetkin sijoittajat siirtävät usein varoja puolustuksellisiin, taantuman kestäviin sijoituksiin, jos näkevät talouden kirjoittelun seinällä.
paras taantuman kestävä sijoitus mietittäväksi
joten mihin sijoitat, jos pelkäät laman häämöttävän nurkan takana?
voit toki jättää rahasi käteisenä, mutta silloin et riskeeraa tappiota, vaan takaat tappion inflaatiolle. Usein pelko rahan menettämisestä on juuri se, mikä saa sinut menettämään eniten rahaa.
monia alla olevista vaihtoehdoista pidetään puolustuksellisina sijoituksina, kun taas toiset eivät yksinkertaisesti todennäköisesti laske taantuman aikana. Kaikki pitäisi tutkia perusteellisesti ennen ostamista.
pidä mielessä, että omaisuuden arvo muuttuu sen mukaan, mitä ihmiset ovat valmiita maksamaan niistä, eikä minkään taustalla olevan perustekijän perusteella. Yrityksen osakekurssi voi notkahtaa, vaikka ne jatkavat vahvaa tuottoa taantuman läpi.
pitemmittä puheitta tässä 11 sijoitusta harkittavaksi, jos pelkäät taantuvan karhumarkkinan vaanivan lähistöllä.
terveydenhuollon varastot & rahastot
riippumatta siitä, kutistuuko tai kasvaoko talous, ihmiset sairastuvat ja loukkaantuvat. Diabetes ei katoa tietyllä bruttokansantuotteen supistumisnopeudella.
myönnettäköön, että jos menetät työpaikkasi, lykkäät harkitsemaasi leikkausta. Mutta yleisesti ottaen lääketeollisuus jatkaa matkaansa hyvässä, pahassa tai välinpitämättömässä taloudessa.
katsokaa Johnsonia & Johnsonia suuren laman aikana. Vuoden 2008 alusta vuoden 2010 loppuun niiden osakekurssi laski noin 7%. Tämän kolmen vuoden jakson aikana yhtiö jatkoi osinkojen maksamista keskimäärin noin 3 prosentin vuosituotolla. Vaikka kurssi olisi notkahtanut, sijoittaja olisi silti selvinnyt edelle osinkotuotto huomioiden.
terveydenhoitoalan sateenvarjon alla kaatuvat sairaalat, päiväkirurgiset keskukset, lääkeyhtiöt, lääkinnällisiä laitteita valmistavat yritykset sekä yritykset, jotka valmistavat terveydenhuollon tuotteita, kuten sidetarpeita. Voit valita yksittäisiä osakkeita tai monipuolistaa sijoittamalla indeksirahastoon Ally Investin kaltaisen välittäjän kautta.
Esimerkkirahasto: FHLC-Fidelity MSCI Health Care Index ETF (kulusuhde: 0.084%)
Yleishyödylliset varastot & rahastot
sama logiikka koskee yleishyödyllisiä palveluja. Ihmiset tarvitsevat yhä sähköä, vaikka talous kutistuu.
itse asiassa apuohjelmissa on vielä vähemmän liikkumavaraa kuin terveydenhuollossa. Toki kun raha on tiukassa, etsitään keinoja lämmityslaskun alentamiseen. Mutta vaikka potilailla on mahdollisuus olla maksamatta lääkärilaskujaan, jos et maksa sähkölaskuasi, menetät sähkösi ja kaasusi. Siksi apuohjelmat ovat viimeisten laskujen joukossa, jotka ihmiset laiminlyövät, kun heillä on vähän rahaa.
toinen yleishyödyllisten osakkeiden etu on niiden suuret osingot, kuten vilkaisu Sure osingon listaukseen korkeista osinkokannoista tekee selväksi. Nämä ovat yleensä tasaisia tuloja tuottavia varastoja eivätkä arvaamattomia kasvuhakuisia varastoja. Ne ovat tasaisia ja suorastaan tylsiä.
Esimerkkirahasto: VPU-Vanguard Utilities Index Fund ETF (kulusuhde: 0.10%)
Military & Defense Contractors
Say what you will about the military industrial complex, but it ’ s the ultimate survivor. Muunlaisia tukia tulee ja menee poliitikkojen mukana, mutta sotateollisuuskompleksi on kone, joka harvoin hidastuu.
yksikään minkään puolueen ehdokas ei koskaan sano ” You know what I believe in? Heikompi armeija, joka ei voi suojella meitä.”Tai, että asia:” tarvitsemme enemmän taloudellista vastuuta armeijassa. Palvelijamiestemme henki on loppujen lopuksi vain tietyn arvoinen.”Se ei vain ole poliittisesti tarkoituksenmukaista.
niin raha virtaa koko ajan, puhumattakaan siitä, että voitot ja hyödyt näkevät yksityiset urakoitsijat, eivät välttämättä varusmiespalveluksen jäsenet. Ja kun talous romahtaa, valtiolla on tapana käyttää enemmän rahaa, ei vähemmän.
Älä koskaan aliarvioi Yhdysvaltain hallituksen halua käyttää rahaa erityisesti sotateollisuuteen.
Esimerkkirahasto: XAR-SPDR S&P Aerospace & Defense ETF (kulusuhde: 0.35%)
Halpakauppiaat & ketjut
ihmiset saattavat lakata ostamasta vaatteita Armanilta taantumuksen aikana, mutta eivät myöskään Walmartista. Itse asiassa, ne yhtäkkiä alkaa parveilevat alennusmyyjät enemmän niiden tarpeisiin. Suuren laman aikana Walmartin myynti kasvoi, ei laskenut; se nousi 11 prosenttia vuoden 2007 loppupuolelta vuoden 2010 loppupuolelle. Sijoittajat huomasivat myös, ja heidän osakkeensa palasivat 21% osinkoineen.
sama koskee ravintoloita. Keskiluokkainen Mike saattaa lopettaa syömisen pihviravintoloissa talouden kiristyessä, mutta McDonald ’ sia hän ei kaihda.
ajattele asiaa tottumuksen näkökulmasta: on helpompi muuttaa missä käy ostoksilla tai syö kuin lopettaa Shoppailu tai ulkona syöminen kokonaan. Se, että syö puolet illallisista ulkona, tekee ruokaa joka ikinen ilta, vaatii suunnattoman muutoksen käytöksessä. Mutta syömme Red Lobsterissa kalaravintolan sijaan? Helppo vuoro.
Look low-end for recessionary winners.
Esimerkkirahastot: miksi mutkistaa? Vain ostaa Walmart varastossa (WMT). Sivuvaikutuksiin voi kuulua syyllisyydentunteita maailman suurimman vähittäiskaupan monialayhtiön tukemisesta, jolloin kannattaa harkita Costcoa (kustannus) tai Krogeria (KR) sen sijaan.
tupakka & edulliset Alkoholivarastot
jos on tupakoimaton kuten minä, voi yrittää soveltaa tähän ilmiöön logiikan kylmää valoa. Onhan tupakka ja alkoholi harkinnanvaraisia kuluja, ja harkinnanvaraisten kulujen pitäisi teoriassa romahtaa taantumien aikana. Jos ihmisillä on hädin tuskin varaa vuokraan ja palveluihin, miten he voivat käyttää rahaa tupakkaan ja viinaan?
mutta sitä pitää miettiä sen kontekstin kannalta, mitä ihmiset näillä tavaroilla oikeasti ostavat: mukavuutta. Stressiaikoina ihmisillä on taipumus tupakoida ja juoda enemmän, ei vähemmän. Ajatellaanpa esimerkiksi tupakkayhtiö Altriaa. Vuoden 2007 loppupuolelta vuoden 2010 loppupuolelle niiden osakkeet palautuivat hirvittävät 28%, vaikka useimmat osakkeet romahtivat vapaasti.
mutta varo yleistämästä tätä vaikutusta kaikkiin synnin kantoihin. Kasinot ja muut rahapeleihin liittyvät osakkeet suoriutuvat surkeasti taantumien aikana. Ja kuten kauppiaat ja ravintolat, ihmiset pakenevat huippuluokan alkoholia alapäähän. Ei ollut sattumaa, että Pabst Blue Ribbonista tuli yhtäkkiä taas cool hipstereiden keskuudessa suuren laman aikana.
Esimerkkirahastot: rahaston kautta tapahtuvan laajan näkyvyyden sijaan kannattaa valita yksittäisiä tupakka-tai halpatupakkavarastoja, kuten Altria (MO), Philip Morris (PM) tai Molson Coors Brewing Company (TAP). Jos haluat säästää vielä enemmän rahaa, lopeta tupakointi ja lopeta juominen elääksesi 14 vuotta pidempään.
matalan volatiliteetin rahastot
ilmeisellä riskillä volatiliteetti on riskin mitta, ja matalan volatiliteetin rahastot on erityisesti suunniteltu heilahtelemaan vähemmän markkinoiden mielialan mukaan. Niillä on myös yleensä matalampia tuottoja, mutta hei, sitähän saa, kun tähtää pieneen riskiin.
nämä rahastot toimivat usein seulomalla tietyn indeksin tai markkinoiden vähiten volatiileja rahastoja. Monissa tapauksissa se tarkoittaa, että ne sisältävät paljon varastotyyppejä jo edellä, kuten yleishyödyllinen ja terveydenhuollon varastot.
jotkut matalan volatiliteetin rahastot ottavat sen askeleen pidemmälle ja tunnistavat myös kannat, joiden korrelaatio on mahdollisimman pieni. Tämä johtaa entistä monipuolisempaan rahastoon, jossa on enemmän altistusta eri aloille.
kun haluat puolustuskannalle, mene matalalla volatiliteetilla.
Esimerkkirahastot: USMV – iShares Edge MSCI minimi Volatility USA ETF (Liikekustannussuhde: 0,15%) vain yhdysvaltalaisten kantojen osalta; Vmvfx – Vanguard Global minimi Volatility Fund (Liikekustannussuhde: 0,23%) sekä yhdysvaltalaisten että kansainvälisten kantojen osalta.
Suurosinkokannat & rahastot
joidenkin osakkeiden ja rahastojen osalta ensisijainen tuotto on niiden tuotossa, ei niiden kasvussa. Apuohjelmat ja REITs (mukaan lukien kiinnitys REITs) tarjoavat yleisiä esimerkkejä.
nämä varastot ja rahastot ovat yleensä vähemmän volatiileja ja kärsivät vähäiset tappiot taantumien aikana, koska ne tuottavat jatkuvia tuloja. Ja koska ne tarjoavat joukkolainoille vaihtoehtoisen tulovirran, niillä on tapana pärjätä hyvin, kun joukkolainojen korot notkahtavat – kuten esimerkiksi keskuspankkien laskiessa korkoja, jolloin uusien joukkolainojen tuotot laskevat.
mutta varo jahtaamasta yhtiöitä pelkästään osinkotuoton perusteella; joskus yritykset yrittävät houkutella sijoittajia suurilla osingoilla harhauttaakseen heikkoa perusterveyttään. Ennen kuin investoit osinkoihin, Opi analysoimaan osakkeita, joilla on korkeat osingot niiden osingonmaksusuhteen perusteella.
Esimerkkirahasto: VHDYX-Vanguard korkea osinkotuotto Indeksirahastosijoittajien osakkeet (liikesuhde: 0.14%)
laadukkaat yritykset, joiden tase on vahva
perustavan vahva, eivät lähde mihinkään edes taantuman aikana. Mutta miten tunnistaa vahva yritys vastaan haavoittuva yritys?
Opi käyttämään perusanalyysiä yritysten arvioinnissa. Se pakottaa juoksemaan numeroita, kuten liikevaihtoa, osakekohtaista tulosta ja hinta-tulos-suhdetta, jotta ymmärtäisi paremmin, miten yhtiö vertaa muihin toimialallaan.
kun tarkastelet yrityksen tasetta, saat käsityksen yrityksen varallisuudesta. Yritys, jolla on suuret lyhytaikaiset ja pitkäaikaiset varat ja suhteellisen vähän velkoja, kestää tyypillisesti taantuman. Niiden ylitasoiset kilpailijat eivät voi, mikä tarkoittaa, että taantuman iskiessä vahvat yritykset tuppaavat nousemaan entistä vahvempina suuremmalla markkinaosuudella.
Esimerkkirahasto: SPHQ – PowerShares S&P 500 Quality Portfolio (kulusuhde: 0,15% netto)
Treasury Bonds
listaa taantuman kestävistä sijoituksista ei olisi täydellinen ilman Yhdysvaltain valtionlainoja. Setä Samuli maksaa aina, hän ei vain maksa hyvin.
kannattaa muistaa, että taantumassa Yhdysvaltain keskuspankilla on tapana laskea korkoja. Korkojen laskiessa myös joukkolainojen tuotot nousevat, eli joukkolainojen hinnat nousevat. Se sopii sinulle hyvin, koska olet ennen taantumaa ostettujen korkeatuottoisten joukkovelkakirjojen haltija.
jos mikään tuosta ei ollut sinulle mitään järkeä, lue tämä katsaus joukkovelkakirjasijoittamiseen pikaista esittelyä varten.
muista lopuksi, että sinulla on useita vaihtoehtoja sijoittaa valtion velkakirjoihin. Yksi vaihtoehto on valtiovarainministeriön Inflaatiosuojatut arvopaperit (TIPS) ja toinen on joukkovelkakirjarahastot.
Esimerkkirahastot: Fnbgx-Fidelity Long-Term Treasury Bond Index Fund (kulusuhde: 0.03%), tai mene suoraan lähteelle ja osta obligaatioita Yhdysvaltain valtiovarainministeriöstä.
hyödykkeet
talouden pommittaessa kaikki sukeltavat jalometallien, kuten kullan ja hopean, peittoon. Ne ovat äärimmäinen puolustusinvestointi sanan ”kultakanta” kirjaimellisimpana määritelmänä.”
myönnettäköön, ettei niitä juuri kukaan ajattele, kun talous hyrrää terveellisesti mukana. Tee läksysi ennen kuin sijoitat kultaan tai muuhun jalometalliin.
ja jalometallit eivät ole ainoita hyödykkeitä, joita voi ostaa. Voit myös sijoittaa ruokaan, öljyyn ja lukemattomiin muihin hyödykkeisiin, joista monet ovat modernin elämän niittejä. Syödäänkö laman aikana vähemmän maissia? En tietenkään.
sijoittaminen maissin kaltaisiin hyödykkeisiin ei välttämättä ole seksikästä, mutta mikään puolustava sijoitus ei ole erityisen seksikästä tai jännittävää. Asiantuntijat voivat gush yli korkean kasvun tech startups, kun talous on vahva, mutta nuo tähdenlennot ovat usein ensimmäinen lasku taantuman aikana.
muista vain, että kaikki hyödykkeet eivät luonnostaan menesty taantuman aikana, toisin kuin jalometallit. Tässä on mitä sinun täytyy tietää ennen investoimalla hyödykkeisiin, jos olet uusi siinä, ja kuten aina, muista monipuolistaa.
Esimerkkirahasto: DBC-Invesco DB Commodity Index Tracking Fund (kulusuhde: 0.85%)
vuokrakiinteistöt
hyvä on, otan takaisin sen, mitä sanoin taantuman kestävistä sijoituksista, jotka eivät koskaan ole seksikkäitä. Jokaiseen sääntöön on poikkeus.
vuokrakiinteistöt tarjoavat jatkuvaa passiivista tuottoa, ennustettavaa tuottoa, veroetuja, suojaa inflaatiota vastaan ja pitkän aikavälin arvostuspotentiaalia. Ne tarjoavat myös suojaa taantumia vastaan. Ihmiset tarvitsevat yhä asuinpaikan, myös laskusuhdanteiden aikana. Vaikka asuntojen arvot voivat laskea, joskus näyttävästi, vuokrat harvoin laskevat kuin muutaman prosenttiyksikön.
mieti asuntokriisiä suuren laman aikana. Valtakunnallisesti tapaus Shiller Home Price Index laski 27,42%, mukaan Federal Reserve. Yhdysvaltain väestönlaskentaviraston mukaan mediaanivuokrat eivät kuitenkaan laskeneet, vaan ne yksinkertaisesti nousivat inflaatiota hitaammin useiden vuosien ajan.
miksi? Koska taantumien ja asuntojen supistumisen aikana asunnonomistajista tulee usein vuokralaisia. Vaikka tulot polkevat paikallaan, vuokra-asuntojen kysyntä kasvaa.
voit ennustaa vuokran kassavirtaa ja tuottoa, koska tiedät markkinavuokran ja kulut. Tiedät myös, että toisin kuin kodin arvot tai osakekurssit, että markkinavuokra ei laske 27%. Edes pahimmassa taantumassa ja asumisen taantumassa miesmuistiin vuokrat eivät laskeneet.
silti vuokraisäntänä oleminen ei sovi kaikille. Muista ymmärtää nämä näkökohdat ennen kuin vuokraat ensimmäisen kiinteistön, ja varo lisääntyvää sääntelyä vuokranantajia vastaan, kuten esimerkkeinä häätö moratoriot nähdään vuonna 2020.
esimerkki: voit tutustua vuokrakiinteistötuottoihin valtakunnallisesti, tutustu Roofstockiin. Ne sisältävät runsaasti markkina-ja tuottotietoja jokaisesta kiinteistöstä ja tarjoavat kaksi maksamatonta takuuta.
lopullinen sana
kaikki yritykset ja toimialat eivät kestä taantumia. Jotkut jopa menestyvät, kun sijoittajat panikoivat ja etsivät rahoilleen turvallisempia paikkoja.
mutta paras tapa puolustautua tappioita vastaan ei ole yksi salainen sijoitus, vaan tieto ja huolellisuus. Mitä enemmän tiedät sijoittamisesta ja mistään tietystä sijoituksesta, sitä epätodennäköisemmin menetät rahaa.
tee kotiläksysi ennen kuin sijoitat, vaikka suhteellisen vakaisiin osakkeisiin, rahastoihin ja muihin sijoitusvälineisiin. Ja jos lama iskee ja sijoituksesi laskevat, mieti kahdesti ennen paniikkimyyntiä. Pohjimmiltaan terveet yritykset ja muut investoinnit syntyvät yleensä vahvempina kuin koskaan pölyn laskeuduttua.
millaisia kokemuksia sinulla on sijoittamisesta ennen taantumia, niiden aikana ja niiden jälkeen? Miten aiot suojautua tulevilta taantumilta?
