Budget de trésorerie Une fois les analyses précédentes préparées, il existe suffisamment d’informations pour préparer le budget de trésorerie et calculer le solde du compte de trésorerie pour chaque trimestre. La préparation d’un budget de trésorerie nécessite des informations sur les rentrées de fonds et les décaissements de trésorerie de tous les autres calendriers budgétaires de fonctionnement.
Encaissements Nous pouvons préparer le calendrier des encaissements en fonction de la façon dont l’entreprise s’attend à percevoir les ventes. Nous savons, par expérience passée, combien de nos ventes sont des ventes au comptant et combien sont des ventes à crédit. Nous pouvons également analyser les comptes débiteurs passés pour déterminer quand les ventes à crédit sont généralement payées.
La société Leed a déterminé que toutes les ventes sont à crédit et qu’il n’y a pas de ventes au comptant. Pour les ventes à crédit, l’expérience indique que Leed collectera 60% des ventes au cours du trimestre de la vente et que les 40% restants seront collectés le trimestre suivant la vente (oui, nous comprenons que la collecte à 100% est peu probable, mais Leed choisit de budgétiser la collecte à 100%). Les débiteurs au début de l’année sont de 200 000 $ et devraient être perçus au 1er trimestre. La société Leed prépare le calendrier suivant des rentrées de fonds prévues:
| Société Leed | ||||
| Calendrier des Encaissements | ||||
| Qtr 1 | Qtr 2 | Qtr 3 | Qtr 4 | |
| Ventes Budgétisées | $600,000 | $1,600,000 | $800,000 | $1,000,000 |
| Encaissements, trimestre en cours (chiffre d’affaires de 60 % x trimestre) | 360,000 | 960,000 | 480,000 | 600,000 |
| (600,000 x 60%) | (1,600,000 x 60%) | (800,000 x 60%) | (1,000,000 x 60%) | |
| Encaissements, provenant du trimestre précédent (40 % x chiffre d’affaires du trimestre précédent) | 200,000** | 240,000 | 640,000 | 320,000 |
| (600,000 x 40%) | (1.600 000 fois 40%) | (800,000 x 40%) | ||
| Total des Encaissements provenant des Ventes | $560,000 | $1,200,000 | $1,120,000 | $920,000 |
** Les rentrées de fonds du trimestre précédent pour le 1er trimestre proviennent du solde initial des comptes débiteurs.
Nous pouvons calculer le solde de CLÔTURE des comptes débiteurs pour le bilan budgétisé en prenant les ventes du 4ème trimestre 1 000 000 x x 40% à recevoir au 1er trimestre de l’année suivante comme 400 000 $. En plus des encaissements, nous devons également comprendre comment nous prévoyons effectuer nos paiements ou décaissements en espèces.
Décaissements Les entreprises ont besoin d’argent pour payer les achats, les salaires, le loyer, les intérêts, les impôts sur le revenu, les dividendes en espèces et la plupart des autres dépenses. Nous pouvons obtenir le montant de chaque décaissement en espèces à partir d’autres budgets ou calendriers.
Cette vidéo traite du budget d’achat d’un marchandiseur, mais si vous commencez à la minute 9, il sera repris avec l’exemple de calendrier de décaissement en espèces.
La société Leed est une entreprise de fabrication et devra d’abord utiliser les informations du budget d’achat des matériaux. La société Leed effectue tous les achats de matériel à crédit. La Société Leed paiera les achats de matériaux à 80% au cours du trimestre d’achat et à 20% au cours du trimestre suivant l’achat. Les comptes créditeurs au début de l’année sont de 80 000 $ et seront payés au 1er trimestre. Nous calculerons les paiements en espèces pour les achats de matériel comme indiqué dans le tableau suivant.
| Qtr 1 | Qtr 2 | Qtr 3 | Qtr 4 | |
| Achats De Matériel Budgétisés | $250,000 | $295,000 | $217,500 | $217,500 |
| Paiements en espèces, trimestre en cours (80%) | $200,000 | $236,000 | $174,000 | $174,000 |
| (250,000 x 80%) | (295,000 x 80%) | (217,500 x 80%) | (217,500 x 80%) | |
| Paiements en espèces, à partir du qtr précédent (20%) | 80,000** | 50,000 | 59,000 | 43,500 |
| (250,000 x 20%) | (295,000 x 20%) | (217,500 x 20%) | ||
| Total des PMT en Espèces pour les Achats de Matériel | $280,000 | $286,000 | $233,000 | $217,500 |
** Les paiements en espèces du trimestre précédent pour le 1er trimestre proviennent du solde initial des comptes créditeurs.
Nous pouvons calculer le solde de FIN des Comptes créditeurs pour le bilan budgété en prenant les achats de marchandises du 4e trimestre de 217 500 x x 20% à payer au cours du 1er trimestre de l’année suivante comme 43 500 $. En plus de ces paiements en espèces pour la marchandise, nous avons également besoin des décaissements en espèces provenant du budget de main-d’œuvre direct, du budget des frais généraux de fabrication et du budget de vente et administratif. N’oubliez pas que nous voulons uniquement les montants des PAIEMENTS EN ESPÈCES et non le montant total du budget (l’amortissement est une dépense non monétaire et est exclu des paiements en espèces).
En utilisant notre exemple, la société Leed, nous avons besoin des informations provenant des paiements en espèces de marchandises que nous venons de calculer, des paiements en espèces pour la main-d’œuvre directe (toute la main-d’œuvre directe payée au cours du trimestre où elle a été engagée), des paiements en espèces pour les frais généraux de fabrication et des paiements en espèces pour les frais de vente et d’administration. Mais nous avons également besoin d’informations sur les paiements de dividendes et les impôts sur le revenu.
L’impôt sur le revenu est supposé représenter 40 % du revenu budgété avant impôt sur le revenu et est payé au cours du trimestre suivant. * L’impôt sur le revenu payable le 1er janvier était de 100 000 $. Nous supposons que des dividendes de 40 000 $ seront versés au deuxième trimestre et de 80 000 quarter au troisième trimestre. De plus, Leed prévoit étendre ses activités dans un nouvel immeuble qui coûtera 650 000 in au quatrième trimestre. Leed prévoit payer comptant pour le nouveau bâtiment.
Le calendrier complet des paiements en espèces ressemblerait à ceci:
| Société Leed | |||||
| Calendrier des Paiements en espèces | |||||
| Qtr 1 | Qtr 2 | Qtr 3 | Qtr 4 | ||
| Total des PMT en Espèces pour les Achats de Matériel | 280,000 | 286,000 | 233,000 | 217,500 | de l’horaire ci-dessus |
| Dollars de main-d’œuvre directe budgétisés | 126,000 | 192,000 | 132,000 | 156,000 | du budget de main-d’œuvre direct |
| Paiements en espèces pour mfg frais généraux | 80,750 | 89,000 | 81,500 | 80,750 | du budget de frais généraux de mfg |
| Paiements en espèces pour la vente et l’administration | 110,000 | 160,000 | 120,000 | 130,000 | de la vente et du budget d’administration |
| Paiements en espèces pour l’impôt sur le revenu | 100,000* | 57,500 | 270,000 | 100,000 | des recettes budgétisées stmt |
| Paiements en espèces pour dividendes | 40,000 | 80,000 | donné dans les informations ci-dessus | ||
| Paiement en espèces pour le nouveau bâtiment | 650,000 | données dans les informations ci-dessus | |||
| Total Des Paiements en Espèces | $696,750 | $824,500 | $916,500 | $1,304,250 | |
Maintenant, mettons tout cela ensemble dans le budget de trésorerie complet. Le budget de trésorerie est un plan indiquant les entrées et les sorties de trésorerie attendues. À la forme la plus simple, un budget de trésorerie est:
Solde de trésorerie de début
Ajouter: Rentrées de fonds
Trésorerie disponible
Soustraire: Paiements en espèces
Solde de trésorerie de fin budgété
Nous pouvons rendre les choses un peu plus compliquées en ajoutant des considérations de financement. Le budget de trésorerie aide la direction à décider si suffisamment de liquidités seront disponibles pour les besoins à court terme. Si le budget de trésorerie d’une entreprise indique une pénurie de liquidités à une certaine date, l’entreprise peut avoir besoin d’emprunter de l’argent à court terme. Si le budget de trésorerie de la société indique un excédent de trésorerie, la société peut souhaiter investir les fonds supplémentaires pendant de courtes périodes pour gagner des intérêts plutôt que de laisser l’argent inutilisé. Le fait de savoir à l’avance qu’une éventuelle pénurie ou un excédent de trésorerie peut se produire permet à la direction de disposer de suffisamment de temps pour planifier de tels événements et éviter une crise de trésorerie.
Pour illustrer, nous allons compléter le budget de trésorerie de la Société Leed. Le 1er janvier, le solde de trésorerie de la Société Leed s’élevait à 130 000 $. Nous calculerons le budget de trésorerie pour chaque trimestre en utilisant les informations des horaires sur cette page. Nous obtiendrons nos encaissements à partir du Calendrier des Encaissements et les décaissements (ou paiements) à partir du Calendrier des Paiements en espèces.
Important: Le solde de trésorerie de fin d’un trimestre est le solde de trésorerie de début du trimestre suivant!
| Société Leed | ||||
| Budget de Trésorerie | ||||
| Qtr 1 | Qtr 2 | Qtr 3 | Qtr 4 | |
| Début Du Solde de Trésorerie | $130,000 | $21,250 | $408,750 | $612,250 |
| Ajouter: Encaissements (voir Tableau des encaissements) | $560,000 | $1,200,000 | $1,120,000 | $920,000 |
| Trésorerie Disponible | $690,000 | $1,266,250 | $1,573,750 | $1,577,250 |
| Moins: Paiements en espèces (voir le Calendrier des Paiements en espèces) | $696,750 | $824,500 | $916,500 | $1304,250 |
| Solde de Trésorerie De Clôture Budgété | -$6,750 | $368,750 | $572,250 | $188,000 |
La société Leed semble avoir un petit problème. Il y a beaucoup d’argent pour l’année, mais lorsque nous regardons chaque trimestre, nous voyons que nous ne prévoyons pas assez d’argent pour couvrir le 1er trimestre. Nous récupérons au 2ème trimestre et avons suffisamment de liquidités pour les trimestres restants. Mais que pouvons-nous faire au 1er trimestre ? Nous pouvons examiner les budgets et voir s’il y a quelque chose que nous pouvons couper ou modifier. Ou, Leed peut organiser un financement à court terme avec la banque. La société Leed aime conserver au moins 10 000 as comme solde de trésorerie de fin de trimestre. Leed a conclu une ligne de crédit avec la banque pour accéder à des fonds à court terme. Leed remboursera tout montant du prêt au prochain trimestre possible et la banque facturera des intérêts de 12% par an (intérêts de 3% par trimestre). Comment cela modifiera-t-il le budget de trésorerie si aucune modification n’est apportée aux budgets précédents?
| Société Leed | ||||
| Budget de Trésorerie | ||||
| Qtr 1 | Qtr 2 | Qtr 3 | Qtr 4 | |
| Début Du Solde de Trésorerie | $130,000 | $5,000 | $368,397 | $571,897 |
| Ajouter: Encaissements (voir Tableau des encaissements) | $560,000 | $1,200,000 | $1,120,000 | $920,000 |
| Trésorerie Disponible | $690,000 | $1,205,000 | $1,488,397 | $1,491,897 |
| Moins: Paiements en espèces (voir le Calendrier des Paiements en espèces) | $696,750 | $824,500 | $916,500 | $1,304,250 |
| Solde De Trésorerie De Clôture Prévu | ($6,750) | $380,500 | $571,897 | $187,647 |
| Ajouter: Financement À Court Terme Reçu | $11,750 | |||
| Moins: Paiement de Financement À Court Terme | ($11,750) | |||
| Moins : Intérêts de Financement À Court Terme | ($353) | |||
| Solde de Trésorerie De Clôture Budgété | $5,000 | $368,397 | $571,897 | $187,647 |
Remarquez comment Leed a emprunté 11 750 Le au 1er trimestre pour couvrir la pénurie de 6 750 minimum + 5 000 minimum minimum que nous voulons sous la main. Leed prévoit rembourser le prêt au cours du 2e trimestre en payant le montant total de 11 750 plus plus les intérêts pour 1 trimestre (11 750 x 3% par trimestre).