索引付け

索引付けとは何ですか？

索引付けは、広く何かの指標または尺度と呼ばれています。 金融市場では、インデックスは、経済データを追跡するための統計的尺度、特定の市場セグメントをグループ化するための方法論、または受動的投資の投

インデックスの理解

インデックスは、経済データを追跡するための統計的尺度として金融市場で使用されています。 経済学者によって作成されたインデックスは、経済動向のための市場の先行指標のいくつかを提供します。 金融市場で密接に続いている経済指標には、購買管理者指数、供給管理研究所の製造業指数、主要経済指標の複合指数などがあります。

統計インデックスは、値をリンクするためのゲージとしても使用できます。 生活費調整（COLA）は、消費者物価指数の分析によって得られる統計的尺度である。 多くの年金制度は、インフレベースのインデックス化措置を用いた調整と退職給付支払い調整の尺度としてコーラと消費者物価指数を使用しています。

投資市場におけるインデックス

投資市場では、特定の市場セグメントを表すインデックスが存在する。 米国の主要な市場指数は、ダウ-ジョーンズ工業平均とS&P500です。 インデックスは、指定された方法論で構築されます。 ダウ-ジョーンズ工業平均は、より高い価格でインデックス内の株式に大きな重みを与える価格加重指数です。 S&P500指数は、時価総額が高いS&P500指数の株式に大きな重みを与える時価総額加重指数です。

インデックスプロバイダーは、投資市場指数を構築するための多数の方法論を持っています。 投資家と市場参加者は、これらの指標をパフォーマンスのベンチマークとして使用します。 例えば、ファンドマネージャーが長期的にS&P500の業績を下回っている場合、s&P500を追跡する上場ファンドではなく、投資家をファンドに誘惑するこ

インデックスとパッシブ投資

インデックスは、特定の市場セグメントへのターゲットエクスポージャーを獲得するためのパッシブ投資戦略として、投資業界で広く知られている。 アクティブな投資マネージャーの大半は、通常、一貫してインデックスのベンチマークを打つことはありません。 また、資本増価のために、または長期的な投資として市場のターゲットセグメントに投資することは、個々の有価証券の購入に関連する取引コストを考えると、高価になる可能性があります。 したがって、インデックス作成は多くの投資家にとって一般的な選択肢です。

投資家は、インデックスファンドに投資することにより、ターゲットインデックスと同じリスクとリターンを達成することができます。 ほとんどのインデックスファンドは、低経費率を持っており、受動的に管理されたポートフォリオで インデックスファンドは、ターゲットインデックスを複製するために、個々の株式や債券を使用して構築することができます。 彼らはまた、彼らのベース保有として投資信託や上場投資信託との資金のファンドとして管理することができます。

インデックスとトラッカー-ファンド

より複雑なインデックス戦略は、カスタマイズされたインデックスの保有とリターンを複製しようとするかもしれません。 カスタマイズされたインデックス追跡ファンドは、スクリーニングされた有価証券のサブセットに投資するための低コストの投資オプ 例えば、エネルギー産業を追跡する指標内の最高のエネルギー企業—これらのトラッカーの資金は、本質的に株式のカテゴリ内で最高の最高を取るしようと これらの追跡資金は、ファンダメンタルズ、配当、成長特性などを含むさまざまなフィルターに基づいています。