większość amatorów, takich jak kupuj i trzymaj, handluje gotówką, co oznacza, że jeśli chcą kupić akcje o wartości 10 000 USD, muszą mieć 10 000 USD w gotówce na swoim koncie handlowym. Profesjonalni handlowcy handlują przy użyciu dźwigni finansowej, co oznacza, że jeśli chcą kupić akcje o wartości 10 000 USD, potrzebują tylko niewielkiego procentu kwoty, którą chcą handlować. Handel przy użyciu dźwigni finansowej to handel kredytami, polegający na zdeponowaniu niewielkiej ilości gotówki, a następnie zaciągnięciu większej ilości gotówki. Na przykład, transakcja na rynku futures EUR ma wartość kontraktu w wysokości 125 000 USD, ale przy użyciu dźwigni finansowej, ta sama transakcja może być wykonana z około 6 000 USD w gotówce.
dźwignia jest związana z depozytem zabezpieczającym, ponieważ depozyt zabezpieczający jest minimalną kwotą gotówki, którą musisz mieć, aby móc handlować przy użyciu dźwigni. W powyższym przykładzie, $6,000 to wymóg depozytu zabezpieczającego, który jest ustalany przez Giełdę dla rynku futures EUR, a pozostałe $119,000 to kwota lewarowana.
zwróć uwagę na Ostrzeżenia dotyczące dźwigni finansowej dla akcji
wielu nie-traderów i amatorów uważa, że handel przy użyciu dźwigni jest niebezpieczny i szybki sposób na utratę pieniędzy—głównie z powodu różnych ostrzeżeń dotyczących handlu przy użyciu dźwigni. Ostrzeżenia dotyczące dźwigni finansowej są dostarczane przez agencje finansowe, takie jak amerykańska Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (sec) oraz domy maklerskie, które oferują handel z wykorzystaniem dźwigni. Ostrzeżenia te przypominają, że handel przy użyciu dźwigni wiąże się z wysokim stopniem ryzyka dla Twojego kapitału; można stracić więcej niż początkowa inwestycja, a powinieneś spekulować tylko pieniędzmi, na których utratę możesz sobie pozwolić. Dzięki takim ostrzeżeniom nic dziwnego, że wiele osób uważa handel przy użyciu dźwigni za niebezpieczny. Ostrzeżenia mogą być jednak nieco mylące.
dźwignia finansowa to legalne i efektywne wykorzystanie Kapitału
rzeczywistość jest taka, że profesjonalni inwestorzy handlują przy użyciu dźwigni finansowej, ponieważ jest to efektywne wykorzystanie ich kapitału. Istnieje wiele zalet handlu przy użyciu dźwigni finansowej, ale istnieją minimalne wady. Handel z wykorzystaniem dźwigni finansowej pozwala traderom handlować rynkami, które w przeciwnym razie byłyby niedostępne, i pozwala im handlować większą liczbą kontraktów (lub akcji, lotów forex itp.), na które w przeciwnym razie byliby w stanie sobie pozwolić. Handel przy użyciu dźwigni finansowej nie zwiększa ryzyka transakcji; jest to takie samo ryzyko, jak korzystanie z gotówki.
przykłady handlu akcjami z dźwignią finansową
Poniżej przedstawiono kilka przykładów tego, jak handel przy użyciu dźwigni finansowej nie wiąże się z większym ryzykiem niż handel gotówką:
handel akcjami
- Symbol: XYZ
- Handel: Long 1000 akcji
- wartość Tick: $10 za $ 0.01 zmiana ceny
- cena wejścia: $125.50
- Target: $126
- Stop-Loss: $125.25
jeśli powyższa transakcja jest przedmiotem obrotu za pomocą gotówki, przedsiębiorca musiałby $125,500 w gotówce, aby wejść do transakcji. Gdyby handel był opłacalny (osiągając swój cel), osiągnęliby zysk w wysokości 50 kleszczy i otrzymaliby 500 USD zysku (50 kleszczy x 10 USD za kleszcz). Gdyby handel nie był opłacalny (osiągając stop-loss), straciliby 25 kleszczy i 250 USD swojego pierwotnego kapitału (25 kleszczy x 10 USD za kleszcz).
jeśli ta sama transakcja jest przedmiotem handlu przy użyciu dźwigni, trader musiałby tylko $37,650 w gotówce, aby wejść do transakcji. Gdyby handel był opłacalny, osiągnęliby taki sam zysk w wysokości 500 USD (50 kleszczy x 10 USD za kleszcz). Gdyby handel nie był opłacalny, nadal straciliby tylko 25 kleszczy i te same 250 USD ich pierwotnego kapitału (25 kleszczy x 10 USD za kleszcz).
wynik zysku / straty z transakcji jest identyczny, niezależnie od tego, czy transakcja jest dokonywana przy użyciu gotówki czy dźwigni finansowej, ponieważ liczba akcji będących przedmiotem obrotu jest taka sama (w przykładzie 1000 akcji).
Handel kontraktami terminowymi
- Symbol: EUR
- Handel: Długi 1 kontrakt
- wartość Tick: $12.50 za $0.0001 zmiana ceny
- cena wejścia: $1.2800
- cel: $1.2900
- Stop Loss: $1.2780
jeśli ta transakcja jest przedmiotem obrotu za pomocą gotówki, przedsiębiorca musiałby $125,000 w gotówce, aby wejść do transakcji (wartość kontraktu). Jeśli handel byłby opłacalny (osiągając swój cel), osiągnąłby zysk w wysokości 100 kleszczy i otrzymałby 1250 USD zysku (100 kleszczy x 12,50 USD za kleszcz). Jeśli transakcja nie byłaby opłacalna (osiągając stop-loss), straciliby 20 kleszczy i 250 USD swojego pierwotnego kapitału (20 kleszczy x 12,50 USD za kleszcz).
jeśli ta sama transakcja jest przedmiotem handlu przy użyciu dźwigni, trader potrzebuje tylko około 6000 USD w gotówce, aby wejść do transakcji (wymóg depozytu zabezpieczającego dla EUR). Gdyby handel był opłacalny, osiągnęliby taki sam zysk w wysokości 1250 USD (100 kleszczy x 12,50 USD za kleszcz). Gdyby handel nie był opłacalny, nadal straciliby te same 250 USD swojego pierwotnego kapitału (20 kleszczy x 12,50 USD za kleszcz).
wynik zysku / straty z transakcji jest identyczny, niezależnie od tego, czy transakcja jest dokonywana przy użyciu gotówki czy dźwigni finansowej, ponieważ wartość kleszcza jest taka sama (12,50 USD za kleszcza na rynku futures EUR).
ryzyko korzystania z dźwigni jest takie samo jak przy użyciu gotówki
handel przy użyciu dźwigni jest efektywnym wykorzystaniem kapitału handlowego, który nie jest bardziej ryzykowny niż handel przy użyciu gotówki i może faktycznie zmniejszyć ryzyko—dlatego profesjonalni inwestorzy handlują przy użyciu dźwigni dla każdej transakcji, którą wykonują. Jeśli nadal handlujesz za pomocą konta gotówkowego, zmodyfikuj swoje konto lub otwórz nowe konto dźwigni finansowej (lub depozytu zabezpieczającego), co pomoże Ci rozpocząć handel z wykorzystaniem dźwigni.