gennem disse midler stræber samfundet efter at opnå både produktiv effektivitet og allokativ effektivitet.
et eksempel på produktiv ineffektivitet er, når en produktionsmetode giver det samme som en anden, der bruger mindre af nogen ressource, men ikke bruger mere af nogen anden ressource. Derfor ville der ikke være nogen grund til at bruge den mindre produktive metode.
et eksempel på allokativ ineffektivitet er, når en produktionsmetode bruger mere af en bestemt ressource og mindre af en anden end en anden metode, der koster mere for samfundet generelt. Selvom det er produktivt effektivt, bruges ressourcerne ikke i den bedste distribution-tildelingen er ineffektiv. I denne situation bør den ineffektive metode byttes til den mere effektive metode ved en omfordeling af hvilken kombination af ressourcer der anvendes til en bestemt produktionsmåde.
en anden fortolkning af allokativ ineffektivitet er fordelingen af varer til medlemmer af samfundet på en måde, der giver mindre end optimal lykke. Denne fortolkning opnås næsten aldrig, men er ikke desto mindre det mål, som økonomer stræber efter.
produktiv effektivitet skal være opfyldt, før allokativ effektivitet kan være.